फैक्टरिंग होती है. फैक्टरिंग यह क्या है

फैक्टरिंग का उपयोग पार्टियों द्वारा माल की आपूर्ति (खरीद और बिक्री) के लिए लेनदेन में उन मामलों में किया जाता है जहां खरीदार अपनी शर्तों को निर्धारित करता है। सरल शब्दों में फ़ैक्टरिंग क्या है, यह जानने के लिए आइए शब्द के अनुवाद पर नज़र डालें। अंग्रेजी से अनुवादित, "फैक्टरिंग" शब्द का अर्थ "मध्यस्थता" है। लेन-देन कला द्वारा विनियमित है। रूसी संघ के नागरिक संहिता के 824-832। यह किसी बैंक या वाणिज्यिक कंपनी से कानूनी संस्थाओं के लिए एक वित्तीय सेवा है। बैंक आपूर्तिकर्ता को माल के लिए भुगतान करता है और फिर खरीदार से ऋण वसूल करता है। आस्थगित भुगतान के साथ फैक्टरिंग समझौते के तहत माल की डिलीवरी आपूर्तिकर्ता को लंबे समय तक धन को संचलन से हटाने की अनुमति नहीं देती है।

सरल शब्दों में, फैक्टरिंग खरीद और बिक्री लेनदेन में बैंक या फैक्टरिंग कंपनी के फंड का उपयोग करके आपूर्तिकर्ता की कार्यशील पूंजी को जल्दी से बहाल करने का एक तरीका है। फैक्टरिंग के साथ, विक्रेता खरीदार को आस्थगित भुगतान शर्तों पर सामान वितरित करता है।

देनदार (देनदार) माल का प्राप्तकर्ता है, जिसके पास अंततः वित्तीय एजेंट (कारक) को इसके लिए भुगतान करने का दायित्व है। इस लेनदेन का सार यह है कि कारक आपूर्तिकर्ता को वित्तपोषित करता है, जो धन की वापसी की एक छोटी अवधि के साथ खरीदार के खिलाफ मौद्रिक दावे का अधिकार उसे सौंप देता है। बैंक या वाणिज्यिक फर्म जो आपूर्तिकर्ताओं को वित्त प्रदान करते हैं, उन्हें प्रदान की गई सेवा के लिए उनसे कमीशन प्राप्त होता है और खरीदार से ऋण मांगने का अधिकार मिलता है।

यह सेवा उधार देने के समान है, लेकिन कुछ विशेषताओं के साथ। विशेष रूप से, भुगतान को कई दिनों से लेकर छह महीने तक की अवधि के लिए टाला जा सकता है। कला में। रूसी संघ के नागरिक संहिता का 824 फैक्टरिंग को मौद्रिक दावे के असाइनमेंट के लिए एक वित्तपोषण समझौते के रूप में परिभाषित करता है।

फैक्टरिंग लेनदेन में निम्नलिखित नियमों और परिभाषाओं का उपयोग किया जाता है:

1. फ़ैक्टर (मध्यस्थ, वित्तीय एजेंट) एक ऐसा संगठन है जिसके पास उन्हें संचालित करने के लिए पर्याप्त मात्रा में वित्तीय संसाधन होते हैं। फैक्टरिंग सेवाएँ प्रदान करने के लिए आपको लाइसेंस प्राप्त करने की आवश्यकता नहीं है। कोई भी व्यावसायिक संगठन उनमें संलग्न हो सकता है (नागरिक संहिता का अनुच्छेद 825)। रूस में फैक्टरिंग मुख्य रूप से बैंकों, उनके प्रभागों, शाखाओं या विशेष कंपनियों द्वारा की जाती है।
2. ऋणदाता एक कंपनी है जो आस्थगित भुगतान के साथ कार्य, सेवाओं या वस्तुओं की आपूर्ति करती है। वह आपूर्ति के लिए भुगतान मांगने का अधिकार मध्यस्थ (कारक) को हस्तांतरित करता है।
3. देनदार (देनदार या खरीदार) एक संगठन है जो एक सहमत अवधि के लिए स्थगित भुगतान के साथ एक उत्पाद (सेवा) प्राप्त करता है।
4. फैक्टरिंग समझौता तीन पक्षों के बीच एक समझौता है जो लेनदेन को नियंत्रित करता है। यह लेन-देन में पार्टियों के अधिकारों, उनके कर्तव्यों और जिम्मेदारियों को परिभाषित करता है।
5. फैक्टरिंग परिचालन वित्तपोषण सेवाएं प्रदान करने की क्रियाएं हैं। इनमें खरीदार की सॉल्वेंसी का विश्लेषण, फैक्टर को चालान का हस्तांतरण और आपूर्तिकर्ता को धन का हस्तांतरण शामिल है।
6. फैक्टरिंग कंपनियाँ कानूनी संस्थाएँ हैं जो इन सेवाओं की पेशकश करती हैं और ग्राहक (आपूर्तिकर्ता) से कमीशन प्राप्त करती हैं। ऐसा करने के लिए उनके पास पर्याप्त संसाधन होने चाहिए।
7. फैक्टरिंग सेवा - खरीदार को माल की डिलीवरी के लिए एक कारक का वित्तीय प्रावधान, विशेष रूप से, इसकी लागत के 70-90% की राशि में विक्रेता की वित्तीय लागत का मुआवजा। इससे उसे संचलन से धन निकाले बिना समान शर्तों पर अन्य समझौतों में प्रवेश करने का अवसर मिलता है।

किस्त कार्ड "विवेक"

क्रेडिट सीमा:

300,000 रूबल।

मुहलत:

365 दिन

10% से

18 से 70 वर्ष तक

सोच-विचार:

सेवा:

सोवकॉमबैंक से क्रेडिट कार्ड हलवा

क्रेडिट सीमा:

350,000 रूबल।

मुहलत:

1095 दिन

0% से

25 से 75 वर्ष तक

सोच-विचार:

सेवा:

स्वोबोडा बैंक होम क्रेडिट किस्त कार्ड

क्रेडिट सीमा:

300,000 रूबल।

मुहलत:

365 दिन

0% से

18 से 70 वर्ष तक

सोच-विचार:

सेवा:

आर

जब आवश्यक हो

कंपनियां आपातकालीन स्थितियों में ट्रांजेक्शन फैक्टर फाइनेंसिंग सेवा की ओर रुख करती हैं, लेकिन तब उन्हें मनाना मुश्किल होता है। कार्यशील पूंजी की सुरक्षा आपको कंपनी के लाभ को बढ़ाने और माल के लिए प्राप्त धन को तुरंत विकास में निवेश करने की अनुमति देती है, न कि डिलीवरी के बाद उत्पन्न ऋण का भुगतान करने की।

रूसी संघ में, सेवा निम्नलिखित मामलों में मांग में है:

1. जब कोई कंपनी प्रमुख साझेदारों के सहयोग से, उनकी आवश्यकताओं को स्वीकार करते हुए विकास की योजना बनाती है। एक बड़े भागीदार को आकर्षित करने के लिए, आपको उसे सुविधाजनक भुगतान शर्तें प्रदान करनी चाहिए।
2. नए आशाजनक उद्यमों के साथ काम करें, लेकिन भुगतान शर्तों के मामले में अस्थिर।
3. एसएमई और बड़े, मांग वाले निगमों के बीच लेनदेन।
4. व्यापक नेटवर्क वाली कंपनियों के साथ लेनदेन। आमतौर पर, खुदरा शृंखलाएं बिक्री के लिए सामान खरीदती हैं, और सेवा आपूर्तिकर्ताओं को तुरंत धन प्राप्त करने और सामान के नए बैच खरीदने और व्यवसाय और उत्पादन विकसित करने के लिए उनका उपयोग करने की अनुमति देती है।

सेवा प्रदान नहीं की जाएगी:

• बड़ी संख्या में ग्राहकों और वर्तमान ऋण वाली कंपनियां;
• विशेष उत्पाद बनाने वाले संगठन;
• कंपनियां जो आपूर्ति के भुगतान के लिए तुरंत चालान पेश नहीं करती हैं, बल्कि एक निश्चित मात्रा में काम के परिणामों के आधार पर;
• संगठन जो उपठेकेदारों को नियुक्त करते हैं;
• संगठन जो बिक्री के बाद की सेवाओं के साथ-साथ उत्पाद भी बेचते हैं।

इसका उपयोग नहीं किया जाता है:

• मूल संगठन और उसकी शाखाओं के बीच समझौते में;
• व्यक्तियों और बजटीय संगठनों के लेनदेन में।

लघु व्यवसाय उपयोग

अक्सर, फैक्टरिंग का उपयोग मध्यम और छोटे उद्यमों द्वारा किया जाता है जो बड़े ग्राहकों के साथ सहयोग स्थापित करना और अपना व्यवसाय विकसित करना चाहते हैं। एसएमई द्वारा ऐसी वित्तपोषण योजना का उपयोग करने के कारण इस प्रकार हो सकते हैं:

1. खरीदार एक बड़ा निगम है जिसमें आस्थगित भुगतान के साथ आपूर्ति के वित्तपोषण के लिए सख्त शर्तें हैं, और आपूर्तिकर्ता एसएमई क्षेत्र है।
2. जब ऋण कम लाभदायक होते हैं तो बड़े खरीदारों के साथ लेनदेन में एसएमई को कार्यशील पूंजी की आवश्यकता होती है। फैक्टरिंग समझौता तैयार करते समय, बैंक आपूर्तिकर्ता की तुलना में माल प्राप्त करने वाले पर अधिक ध्यान केंद्रित करता है।
3. आपूर्तिकर्ता प्राप्तकर्ता को वितरित माल के लिए बाद में भुगतान करने का अवसर देकर उसकी वफादारी बढ़ाना चाहता है।

डील को कैसे नियंत्रित किया जाता है

डिलीवरी का वित्तपोषण करते समय, एक वाणिज्यिक संगठन या बैंक प्राप्तकर्ता की गतिविधियों पर लगातार नज़र रखता है। वे स्वयं लेनदेन और पार्टियों द्वारा उसकी शर्तों के अनुपालन का विश्लेषण करते हैं, और वित्तीय एजेंट की आवश्यकताओं के अनुपालन के लिए खरीदार की भी जांच करते हैं। यदि कारक खरीदार के कार्यों में आसन्न दिवालियापन या संपत्ति की जानबूझकर निकासी के संकेत देखता है, तो वह अनुबंध समाप्त कर देगा और प्राप्तियों के तत्काल पुनर्भुगतान की मांग करेगा।

वित्तीय एजेंट आपूर्तिकर्ता पर भी नज़र रखता है। यदि वह या प्राप्तकर्ता अनुबंध की शर्तों का उल्लंघन करता है, तो उसे उनमें से प्रत्येक के लिए दावा प्रस्तुत करने का अधिकार है।
कारक ने आपूर्तिकर्ता के साथ एक समझौता किया है, और इस समझौते के तहत प्राप्तकर्ता उसका देनदार बन जाता है।

फैक्टरिंग या ऋण

क्रेडिट और फैक्टरिंग में बहुत कुछ समानता है, लेकिन उनके बीच महत्वपूर्ण अंतर हैं।

श्रेय
अल्पकालिक वित्तपोषण (कई दिनों से छह महीने तक)	लंबी अवधि के लिए प्रदान किया गया
असुरक्षित सुरक्षा	ज़मानत या जमानत पर दिया गया
राशि आपूर्ति समझौते के लेनदेन मूल्य से निर्धारित होती है	राशि पूर्व निर्धारित है
कार्यशील पूंजी की भरपाई के लिए धन उपलब्ध कराया जाता है	व्यवसाय विकास या अन्य उद्देश्यों के लिए जारी किया गया
वे आपको कमीशन घटाकर राशि (कभी-कभी भागों में) देंगे	पूरी राशि तुरंत जारी कर दी जाएगी
दस्तावेज़ों का सेट छोटा है (अनुबंध, चालान, चालान)। आप अनिश्चित काल के लिए एक समझौता कर सकते हैं और चालान और चालान का उपयोग करके इसके तहत धन प्राप्त कर सकते हैं।	एक अनुबंध तैयार करने के लिए, आपको दस्तावेजों का एक पैकेज इकट्ठा करना होगा। ऋण की चुकौती दूसरा ऋण प्राप्त करने का आधार नहीं बनेगी। एक नये अनुबंध की आवश्यकता है.
तीसरा पक्ष ऋण लौटाता है	ऋण उस व्यक्ति द्वारा चुकाया जाता है जिसने ऋण लिया था।

प्रकार

जोखिम वितरण के स्वरूप के आधार पर, फैक्टरिंग सहारा के साथ या बिना सहारा के हो सकती है।

प्रतिगमन के साथ

प्रतिगमन सेवा बहुत लोकप्रिय है. इसका लाभ आपूर्तिकर्ताओं के लिए स्पष्ट है, क्योंकि औपचारिक रूप से यह उस स्थिति में बीमा है जब प्राप्तकर्ता किसी भी कारण से भुगतान से इनकार करता है या देरी करता है। सहारा सेवा प्रदान करती है कि कारक को खरीदार द्वारा भुगतान न किए गए सभी चालानों को आपूर्तिकर्ता को वापस करने का अधिकार है और यदि खरीदार अनुबंध की शर्तों का उल्लंघन करता है और चालान का भुगतान नहीं करता है तो जारी किए गए धन की वापसी की मांग करता है।

कोई सहारा नहीं

गैर-सहारा सेवा का उपयोग अधिक बार किया जाता है। लेन-देन के इस संस्करण में, कारक (कंपनी या बैंक) संभावित गैर-भुगतान के लिए सभी जोखिमों को मानता है और कानूनी ऋण वसूली सहित ग्राहक की सभी लागतों को कवर करता है। भुगतान न करने के संभावित जोखिम तुरंत सेवा की कीमत में शामिल हो जाते हैं, इसलिए गैर-सहारा फैक्टरिंग, सहारा फैक्टरिंग की तुलना में अधिक महंगा है।

खरीददारों के लिए गारंटी

"खरीदारों के लिए गारंटी" सेवा के साथ, आपूर्तिकर्ता खरीदारों के साथ काम कर सकता है, उन्हें अधिमानी भुगतान शर्तें प्रदान कर सकता है, नए भागीदारों के साथ सहयोग शुरू कर सकता है और नए क्षेत्रों और बाजारों में प्रवेश कर सकता है। गारंटी इस प्रकार संचालित होती है:

• आपूर्तिकर्ता खरीदार उम्मीदवारों को कारक के साथ समन्वयित करता है और माल को अनुमोदित कंपनियों को भेजता है। फ़ैक्टर को डिलीवरी पर डेटा स्थानांतरित करता है;
• कारक आपूर्ति मात्रा के 90% की राशि में खरीदारों के लिए आपूर्तिकर्ता को गारंटी जारी करता है;
• यदि खरीदार प्राप्त माल के लिए अपने भुगतान दायित्वों को पूरा नहीं करते हैं, तो आपूर्तिकर्ता उनके लिए आवश्यकताओं के आकार की पुष्टि करने के लिए कारक को मूल दस्तावेज भेजता है;
• कारक गारंटी निधि का भुगतान चार महीने से अधिक के भीतर नहीं करता है।

क्रय

इसे खरीदार के लिए फैक्टरिंग कहा जाता है। प्राप्तकर्ता, न कि आपूर्तिकर्ता, आस्थगित भुगतान के साथ सामान खरीदने के लक्ष्य के लिए सहायता के लिए बैंक का रुख करता है। अनुबंध स्वयं एक ही है: कारक और आपूर्तिकर्ता के बीच, लेकिन पहल खरीदार की ओर से होती है। उसे प्रस्तावित भुगतान योजना में आपूर्तिकर्ता की रुचि अवश्य होनी चाहिए। आमतौर पर, क्रय फैक्टरिंग का उपयोग उन स्थितियों में किया जाता है जहां खरीदार को पहले से पता होता है कि वह खरीदा हुआ सामान किसे बेचेगा। उदाहरण के लिए, थोक बिचौलियों की श्रृंखला में ऐसा होता है। साथ ही, आपूर्तिकर्ता को कोई जोखिम नहीं है, और वह लेनदेन की ऐसी शर्तों से सहमत है।

क्रय फैक्टरिंग का उपयोग निम्नलिखित मामलों में किया जाता है:

• विशिष्ट वस्तुओं (ब्रांड, महंगे उत्पाद) या मौसमी उत्पादों की आपूर्ति;
• आपूर्तिकर्ता आपूर्ति का श्रेय देने के लिए तैयार है, लेकिन इसकी शर्तें बैंक के कमीशन की तुलना में कम अनुकूल हैं;
• खरीदार कई आपूर्तिकर्ताओं के साथ काम करता है (उदाहरण के लिए, वह एक सुपरमार्केट है जिसके पास कई अलग-अलग उत्पाद हैं)। इस मामले में यह कारक आपूर्ति के आयोजन की लागत को कम करने में मदद करता है।

अंतरराष्ट्रीय

लेन-देन के पक्षों के आधार पर, फैक्टरिंग अंतरराष्ट्रीय या घरेलू हो सकती है। अंतर्राष्ट्रीय लेनदेन में भाग लेने वाले विभिन्न देशों के निवासी हैं। अंतर्राष्ट्रीय फैक्टरिंग समझौते लंबी अवधि के लिए संपन्न होते हैं, और आपूर्तिकर्ता आमतौर पर प्राप्तकर्ता की पूरी प्राप्य राशि या एक देश में अपने सभी ग्राहकों के ऋण को फैक्टर में स्थानांतरित कर देता है।

बंद और खुला

पार्टियों को सूचित करने के रूप के आधार पर, फैक्टरिंग को बंद और खुले में विभाजित किया गया है। एक खुली सेवा के मामले में, खरीदार जानता है कि आपूर्तिकर्ता ने फैक्टर के साथ एक समझौता किया है, और वह फैक्टर को भुगतान करता है। बंद विकल्प के साथ, माल प्राप्त करने वाले को पता नहीं चलता कि आपूर्तिकर्ता ने वित्तीय एजेंट के साथ एक समझौता किया है। वह माल के लिए आपूर्तिकर्ता को भुगतान करता है, और आपूर्तिकर्ता कारक का भुगतान स्वयं करता है।

फैक्टरिंग और असाइनमेंट तथा फ़ॉर्फ़ेटिंग के बीच क्या अंतर हैं?

आपूर्ति के वित्तपोषण में, पार्टियाँ उधार, फैक्टरिंग, ज़ब्ती और असाइनमेंट का उपयोग करती हैं। उधार और फैक्टरिंग के बीच अंतर ऊपर वर्णित हैं।

आस्थगित भुगतान शर्तों पर सामान बेचते समय फैक्टरिंग का उपयोग किया जाता है। खरीदार पैसे का एक हिस्सा (90% तक) तुरंत भुगतान करता है, और बाकी बाद में स्थानांतरित करता है। लेन-देन का तीसरा पक्ष एक कारक है। अनुबंध आमतौर पर एक वर्ष से अधिक की अवधि के लिए संपन्न होता है। यदि लेन-देन नहीं होता है, तो कारक को अपने धन की वापसी की मांग करने या बीमा का उपयोग करने (यदि उपलब्ध हो) का अधिकार है।

निमंत्रण

ज़ब्त करने में, कोई तीसरा पक्ष विक्रेता के प्रति खरीदार के दायित्वों को तुरंत खरीद लेता है। आपूर्तिकर्ता को सारा पैसा एक ही बार में मिल जाता है, और ज़ब्ती करने वाला अपना दावा दूसरों को बेच सकता है। ज़ब्ती की अवधि कई वर्षों तक हो सकती है। ज़ब्तीकर्ता लेन-देन के तहत देनदार के सभी दायित्वों और जोखिमों को वहन करता है।

ज़ब्ती और फैक्टरिंग के बीच अंतर इस प्रकार हैं:

• ज़ब्त करने की वैधता अवधि कई वर्ष हो सकती है, और फैक्टरिंग एक वर्ष से अधिक नहीं होती है।
• एक कारक की तुलना में एक ज़ब्तीकर्ता, अधिक मात्रा में दायित्वों और जोखिमों को मानता है।
• भुगतान विधि। कारक पहले आपूर्तिकर्ता को एक हिस्सा और फिर शेष ऋण का भुगतान करता है, और ज़ब्तीकर्ता एक भुगतान में पूरी राशि का भुगतान करता है।
• फ़ॉर्फ़ेटिंग लेनदेन को दोबारा बेचा जा सकता है, लेकिन फ़ैक्टरिंग लेनदेन को नहीं।

रियायत

असाइनमेंट एक कंपनी से दूसरी कंपनी में अधिकारों का सशुल्क हस्तांतरण है। असाइनमेंट के दौरान, असाइनर से असाइनी को ऋण की वापसी का दावा करने के अधिकार के असाइनमेंट के लिए एक समझौता तैयार किया जाता है। असाइनमेंट एग्रीमेंट (ऋण खरीद) के तहत लेनदेन को वित्तपोषित करने के लिए, सभी प्रारंभिक दायित्वों के दस्तावेजी साक्ष्य की आवश्यकता होती है। असाइनमेंट कंपनियों को शीघ्रता से धन प्राप्त करने और उन्हें अन्य लेनदेन में निवेश करने, लटकते ऋणों से छुटकारा पाने, अधिक सफल व्यवसाय विकसित करने और इसकी तरलता बढ़ाने का अवसर प्रदान करता है।

एवगेनी मलयार

# फैक्टरिंग

फैक्टरिंग संचालन के बारे में सब कुछ

फैक्टरिंग एक वित्तीय सेवा है जिसके माध्यम से एक आपूर्तिकर्ता आस्थगित भुगतान के साथ बेचे गए सामान के लिए तत्काल भुगतान प्राप्त कर सकता है। इसे किसी तीसरे पक्ष - एक कारक (बैंक या वित्तीय कंपनी) द्वारा सुगम बनाया जाता है।

आलेख नेविगेशन

• फैक्टरिंग का सार और लक्ष्य
• फैक्टरिंग कैसे काम करती है
• फैक्टरिंग गतिविधियों के लिए कानूनी औचित्य
• सार्वजनिक खरीद में फैक्टरिंग का उपयोग
• एक फैक्टरिंग कंपनी कैसे काम करती है और यह एक कलेक्शन कंपनी से कैसे भिन्न है?
• फैक्टरिंग के प्रकार और उनकी विशेषताएं
• बंद प्रकार फैक्टरिंग की विशिष्टताएँ
• फैक्टरिंग सेवाओं की लागत
• फैक्टरिंग का लेखांकन और कर लेखांकन
• फैक्टरिंग के फायदे और नुकसान

फैक्टरिंग एक प्रकार की वित्तीय सेवा है जो अर्थव्यवस्था में तेजी से लोकप्रिय हो रही है। रूस में, इसकी मात्रा सकल घरेलू उत्पाद (2019 के लिए डेटा) के आधे प्रतिशत से अधिक हो गई, और लगातार बढ़ रही है। विदेशी अनुभव से पता चलता है कि फैक्टरिंग भुगतान राष्ट्रीय सकल घरेलू उत्पाद के पांचवें हिस्से का कारोबार प्रदान कर सकता है।

फैक्टरिंग का सार और लक्ष्य

प्राप्य खातों को अनुकूलित करने के लिए फैक्टरिंग एक प्रभावी उपकरण है। यदि हम इस कथन का अर्थ सरल शब्दों में बताएं तो ऐसा लेनदेन इसमें शामिल सभी पक्षों के लिए फायदेमंद होता है:

• खरीदार आस्थगित भुगतान के साथ माल प्राप्त कर सकता है;
• विक्रेता को आपूर्ति के लिए तत्काल भुगतान प्राप्त होता है;
• कारक का पारिश्रमिक तीसरे पक्ष के रूप में उसकी भागीदारी को प्रोत्साहित करता है।

फैक्टरिंग कैसे काम करती है

फैक्टरिंग का सार संक्षेप में निम्नलिखित चित्र द्वारा वर्णित है:

• कारक खरीद और बिक्री लेनदेन के मौद्रिक दावे के असाइनमेंट के विरुद्ध वित्तपोषण प्रदान करता है।
• क्रेता विक्रेता से माल प्राप्त करता है। इस क्षण से, वह उस व्यक्ति का ऋणी हो जाता है जिसने डिलीवरी के लिए भुगतान किया था।

इसलिए, संगठनों की गतिविधियों के वित्तपोषण की एक विधि के रूप में फैक्टरिंग कारक के पक्ष में आपूर्तिकर्ता को खरीदार के ऋण का दावा करने के अधिकार के असाइनमेंट पर आधारित है। इस संबंध में, निम्नलिखित परिभाषा उचित लगती है: फैक्टरिंग एक वित्तीय सेवा है जिसके माध्यम से एक आपूर्तिकर्ता आस्थगित भुगतान के साथ बेची गई वस्तुओं के लिए तत्काल भुगतान प्राप्त कर सकता है। इसे किसी तीसरे पक्ष - एक कारक (बैंक या वित्तीय कंपनी) द्वारा सुगम बनाया जाता है।

सेवा का भुगतान किया जाता है, क्योंकि वित्तपोषण के रूप में उधार ली गई धनराशि का उपयोग शामिल है। साथ ही, जिन शर्तों के तहत फैक्टरिंग प्रदान की जाती है, उनमें ऋण की तुलना में अधिक पहुंच होती है, और दस्तावेज़ीकरण सरल हो जाता है।

फैक्टरिंग समझौते में भागीदार

फैक्टरिंग प्रक्रिया में निम्नलिखित संस्थाएँ शामिल हैं:

• एक विक्रेता जो बेची गई वस्तुओं या प्रदान की गई सेवाओं (लेनदार) के लिए तुरंत आय प्राप्त करने में रुचि रखता है;
• एक खरीदार जिसके लिए फैक्टरिंग एक स्थगन (देनदार) प्रदान करके न्यूनतम लागत के साथ धन के कारोबार को बढ़ाने की अनुमति देता है;
• शुल्क के आधार पर फैक्टरिंग वित्तपोषण प्रदान करने वाला एक कारक।

अधिकतर, देनदार को सूचित किया जाता है कि दावे का अधिकार लेनदार द्वारा हस्तांतरित कर दिया गया है। दूसरे शब्दों में, वह जानता है कि उसे किसी तीसरे पक्ष (कारक) को भुगतान करना होगा।

यह समझना आसान बनाने के लिए कि फैक्टरिंग कैसे काम करती है, यहां प्रक्रियाओं और उनके अनुक्रम को दर्शाने वाला एक सरल चित्र दिया गया है:

क्रियाओं की व्याख्या के साथ फैक्टरिंग योजना:

1. ऋणदाता माल भेजता है।
2. ऋणदाता शिपमेंट की पुष्टि करने वाले दस्तावेजों के साथ कारक प्रदान करता है।
3. कारक भेजे गए माल की लागत का एक हिस्सा (90% तक) का भुगतान करता है।
4. क्रेता कारक के साथ समझौता करता है।

फैक्टरिंग गतिविधियों के लिए कानूनी औचित्य

रूसी कानूनी क्षेत्र में फैक्टरिंग की अवधारणा और सार का खुलासा निम्नलिखित विधायी कृत्यों में किया गया है:

• नागरिक कानून (रूसी संघ का नागरिक संहिता) एक दस्तावेज है जो आधिकारिक शब्द "फैक्टरिंग" को परिभाषित करता है। शब्दांकन लेनदार के मौद्रिक दावे (रूसी संघ के नागरिक संहिता के अध्याय 43) के बदले प्रदान की गई वस्तुओं (सेवाओं) के लिए धन के हस्तांतरण का वर्णन करता है।
• अंतर्राष्ट्रीय UNIDROIT कन्वेंशन। लगभग किसी भी देश में, फैक्टरिंग पर मानक कानून आम तौर पर स्वीकृत दस्तावेज़ कन्वेंशन ऑन इंटरनेशनल फैक्टरिंग (संक्षिप्त रूप में UNIDROIT) पर आधारित होता है, जो इसकी संभावित विशेषताओं को सबसे बड़ी सीमा तक ध्यान में रखता है। विशेष रूप से, व्यक्तियों के लिए एक प्रतिबंध स्थापित किया गया है, क्योंकि इस वित्तीय साधन को उपभोक्ता वस्तुओं पर लागू नहीं किया जाना चाहिए।
• कर कानून (रूसी संघ के कर संहिता के अनुच्छेद 265, 269 और 271)।
• संघीय कानून (395-1-एफजेड "बैंकों और बैंकिंग गतिविधियों पर" दिनांक 4 दिसंबर, 1990)।

सार्वजनिक खरीद में फैक्टरिंग का उपयोग

रूसी अर्थव्यवस्था में फैक्टरिंग का व्यापक परिचय सरकारी खरीद के क्षेत्र पर भी लागू होता है, जिसमें लगभग हमेशा लंबे समय तक विलंबित भुगतान शामिल होता है। जिन उद्यमों ने निविदाएं जीती हैं और आकर्षक ऑर्डर और अनुबंध प्राप्त किए हैं, उन्हें कार्यशील पूंजी की कमी की समस्या का सामना करना पड़ता है। उनके घाटे को ऋण देकर पूरा किया जा सकता है, लेकिन दस्तावेज़ीकरण की जटिलता के कारण यह तरीका महंगा है और इसे लागू करना मुश्किल है।

व्यवहार में, सरकारी एजेंसियां ​​जो ग्राहक के रूप में कार्य करती हैं, भुगतानकर्ता के विवरण में परिवर्तन को पहचानने से इनकार करती हैं। वे इसे इस तथ्य से उचित ठहराते हैं कि 44-एफजेड के अनुसार इसके निष्पादन के दौरान अनुबंध की शर्तों को बदलना असंभव है।

इस मामले में दावों के असाइनमेंट का कानूनी विनियमन वास्तव में कई विशेषज्ञों द्वारा अपूर्ण माना जाता है। हालाँकि, वास्तविक न्यायिक अभ्यास से पता चलता है कि तंत्र के प्रत्यक्ष विवरण के अभाव में, सरकारी खरीद की फैक्टरिंग अपने आप में निषिद्ध नहीं है। अनुबंध लागू रहता है, इसके पक्ष (विशेष रूप से, कलाकार या ठेकेदार) नहीं बदलते हैं। मौद्रिक दावे के असाइनमेंट को कानूनी मान्यता दी गई थी।

44-एफजेड के तहत निविदा आदेशों का भुगतान करते समय फैक्टरिंग का उपयोग करने में संभावित कठिनाइयों को दूर करना आसान होगा यदि एक विशिष्ट समझौते के तहत ऋण के असाइनमेंट के लिए रूसी संघ के वित्त मंत्रालय से आधिकारिक अनुमति पहले से प्राप्त हो गई हो।

एक फैक्टरिंग कंपनी कैसे काम करती है और यह एक कलेक्शन कंपनी से कैसे भिन्न है?

फैक्टरिंग कार्य बैंकों और विशेष संगठनों द्वारा किया जा सकता है। एक संकीर्ण फोकस एक सकारात्मक भूमिका निभाता है, जो अतिरिक्त सेवाएं प्रदान करने की क्षमता में व्यक्त होता है। उनकी मुख्य गतिविधि के अलावा, अर्थात् दावों के असाइनमेंट के विरुद्ध वित्तपोषण, फैक्टरिंग फर्म:

• ऋणों का भुगतान न करने के जोखिमों का बीमा करें;
• ग्राहक (अक्सर ऋणदाता) के लिए लेखांकन रिकॉर्ड बनाए रखें;
• प्राप्य खाते एकत्र करें;
• आपूर्तिकर्ता को वित्तपोषित करें।

कानून के अनुसार, एक फैक्टरिंग कंपनी अपनी सेवाओं की श्रेणी में सूचीबद्ध संबंधित सेवाओं में से कम से कम दो को शामिल करती है।

वित्तीय परिणाम सेवा के लिए भुगतान में व्यक्त किया जाता है (रूसी वास्तविकताओं में - निपटान राशि का 20% तक)।

इसके मूल में, एक फैक्टरिंग कंपनी एक संग्रह कंपनी के समान है। इस प्रकार के उद्यम ऋण खरीदते हैं और फिर, एक या दूसरे तरीके से, नकद में दावा करने के अधिकार का प्रयोग करते हैं। उनके बीच का अंतर निम्नलिखित विशेषताओं में प्रकट होता है:

• फैक्टरिंग पोर्टफोलियो की राशि*. लेनदार अपेक्षाकृत छोटे ऋण वसूलने के लिए ऋण संग्राहकों की ओर रुख कर सकते हैं।
• इनाम की रकम. बैंक और अन्य वित्तीय संगठन अक्सर संग्राहकों की ओर तब रुख करते हैं जब ऋण को वास्तव में बुरे के रूप में वर्गीकृत किया जाता है। दावे का अधिकार बहुत सस्ते में बेचा जाता है - नाममात्र मूल्य के लगभग एक चौथाई के लिए।
• तरीके. फैक्टरिंग कंपनियाँ कानून के दायरे में काम करती हैं। दुर्भाग्य से, संग्राहकों के बारे में थोड़ी अलग राय है।
• देनदार अधिसूचना. जैसा कि पहले ही उल्लेख किया गया है, देनदार को आमतौर पर फैक्टरिंग के दौरान दावे के अधिकार के असाइनमेंट के बारे में चेतावनी दी जानी चाहिए। ऋण संग्राहक से संपर्क करते समय, ऋणदाता ऐसा नहीं कर सकता है।

*फैक्टरिंग पोर्टफोलियो फैक्टर को हस्तांतरित बकाया भुगतान की कुल राशि है।

एक सफल फैक्टरिंग कंपनी का एक उदाहरण एनएफके कंपनी है, जो एक दशक से अधिक समय से वित्तीय सेवा बाजार में काम कर रही है।

फैक्टरिंग के प्रकार और उनकी विशेषताएं

आधुनिक फैक्टरिंग की विशेषता विभिन्न प्रकार के रूप और प्रकार हैं। सुविधा के लिए, उन्हें तालिका में संक्षेपित किया गया है:

मापदंड		विवरण
वित्तपोषण का क्षण	सह संवेदी	प्री-डिलीवरी फैक्टरिंग - माल स्थानांतरित होने से पहले अनुबंध संपन्न होता है
	असली	माल हस्तांतरित किया जाता है, चालान के आधार पर अनुबंध संपन्न किया जाता है
प्रादेशिक	आंतरिक भाग	फैक्टरिंग समझौते के सभी पक्ष एक ही राष्ट्रीय कानूनी ढांचे में कार्य करते हैं
	अंतरराष्ट्रीय	आयात या निर्यात - वस्तु प्रवाह की दिशा पर निर्भर करता है
अनुबंध प्रपत्र	कंवेक्शन	खुला भी कहा जाता है. खरीदार को सूचित किया जाता है कि लेनदेन में एक कारक शामिल है
	गोपनीय	दूसरा नाम है "छिपा हुआ"। आपूर्तिकर्ता को कारक से कार्यशील पूंजी प्राप्त होती है, और जैसे ही देनदार से पैसा आता है, वह इस राशि का भुगतान करता है। हालाँकि, खरीदार को इस योजना की जानकारी नहीं हो सकती है। केवल प्रतिगामी लेनदेन पर लागू होता है (नीचे देखें)
भुगतान की शर्तें	प्रतिगामी	ऋण का भुगतान न करने की स्थिति में, कारक को दावे का अधिकार वापस लेनदार को हस्तांतरित करने का अधिकार है
	कोई सहारा नहीं	देनदार की शोधनक्षमता के बावजूद, दावा करने का अधिकार कारक के पास रहता है
सेवा के दायरे में	भरा हुआ	यह समझौता उद्यम के सभी कार्यों के लिए फैक्टरिंग सेवाएं प्रदान करता है
	आंशिक	व्यक्तिगत लेनदेन का फैक्टरिंग, जिनमें से प्रत्येक का अपना अनुबंध होता है

सुरक्षा फैक्टरिंग, किसी कारक के दायित्वों की पूर्ति की गारंटी प्रदान करने के लिए एक वित्तीय साधन, विशेष विचार का पात्र है। इसका उपयोग रूसी संघ के नागरिक संहिता के अनुच्छेद 824 के अनुच्छेद 1 द्वारा विनियमित है।

इस उपाय का उद्देश्य आपूर्तिकर्ता को माल के देर से भुगतान की स्थिति में एजेंसी के हितों की रक्षा करना है। इस मामले में सुरक्षा संपत्ति की भूमिका मौद्रिक दावे के अधिकार द्वारा निभाई जाती है। इस प्रकार, ग्राहक (विक्रेता), को उसके द्वारा वितरित माल के लिए भुगतान प्राप्त होने पर, कारक का भुगतान करने की गारंटी दी जाती है।

ब्याज की भी एक भिन्नता है जैसे कि ऋण का दावा करने के अधिकार का एक सरल असाइनमेंट। वित्तपोषण के बिना फैक्टरिंग में फैक्टर से ऋणदाता को कोई भुगतान शामिल नहीं होता है। निपटान के बाद, आपूर्तिकर्ता को उसकी धनराशि प्राप्त होती है, और एजेंट को सहमत पारिश्रमिक प्राप्त होता है।

वित्तपोषण के बिना फैक्टरिंग करते समय, यह माना जाता है कि धन ऋणदाता के खाते में सुचारू रूप से प्रवाहित होगा:

• जारी किए गए चालान द्वारा पुष्टि की गई माल की प्राप्ति के पांच दिनों से अधिक के भीतर नहीं;
• देनदार द्वारा कारक के खाते में ऋण का भुगतान करने के बाद।

बंद प्रकार फैक्टरिंग की विशिष्टताएँ

उपरोक्त तालिका में बंद (छिपे हुए या गोपनीय के रूप में भी जाना जाता है) फैक्टरिंग का उल्लेख किया गया था। खुले (संवहन) प्रकार के विपरीत, इस मामले में देनदार को दावे के अधिकार को तीसरे पक्ष (कारक) को हस्तांतरित करने के बारे में सूचित नहीं किया जाता है। यह ध्यान दिया जाना चाहिए कि गोपनीय फैक्टरिंग की लागत संवहन फैक्टरिंग की तुलना में अधिक है। आपसी समझौते इस प्रकार किये जाते हैं:

• माल चालान के आधार पर देनदार को भेज दिया जाता है;
• कारक से माल के लिए भुगतान प्राप्त करने के लिए लेनदार द्वारा समान प्राथमिक लेखांकन दस्तावेजों का उपयोग किया जाता है;
• खरीदार आपूर्तिकर्ता को माल का भुगतान करता है;
• आपूर्तिकर्ता प्राप्त धनराशि को कारक में स्थानांतरित करता है।

योजना का खुलासा कर्ज के देर से भुगतान की स्थिति में ही किया जाता है। इस मामले में, दावे का अधिकार कारक के पास चला जाता है।

फैक्टरिंग सेवाओं की लागत

पारंपरिक उधार के विपरीत, रूस में फैक्टरिंग सेवाएँ कम आम हैं। आज एक संभावित ग्राहक के लिए यह पता लगाना मुश्किल है कि इसकी लागत कितनी है और विभिन्न बाज़ार ऑपरेटरों के ऑफ़र की तुलना करें: सार्वजनिक रूप से बहुत कम जानकारी उपलब्ध है। जो कुछ बचा है वह सेवा की लागत के घटकों को संक्षेप में तार्किक निर्माणों के साथ संचालित करना है। फैक्टरिंग मूल्य में शामिल हैं:

1. उधार ली गई धनराशि के उपयोग के लिए रूस में औसत ब्याज दर। क्रेडिट एक भुगतान प्रकार की सेवा है; यह रूस के प्रत्येक क्षेत्र में भिन्न हो सकती है, लेकिन सामान्य तौर पर यह औसत विश्लेषण के अधीन है।
2. दस्तावेजों का पंजीकरण, प्रसंस्करण और सत्यापन। यह प्रत्येक संस्था द्वारा अपने विवेक से निर्धारित किया जाता है।

इन मुख्य घटकों के अलावा, फैक्टरिंग मूल्य निर्धारण अन्य कारकों से प्रभावित होता है:

• कंपनी या बैंक द्वारा अपनाई गई लेखांकन नीति स्थिति;
• आवेदक कंपनी का टर्नओवर और वित्तीय स्थिति;
• स्थगन की अवधि;
• इस विक्रेता के साथ नियमित रूप से काम करने वाले खरीदारों की संख्या;
• माल के एक बैच की कीमत;
• ग्राहक का क्रेडिट इतिहास और प्रतिष्ठा;
• प्रतिस्पर्धा का स्तर.

फैक्टरिंग की शर्तों के बारे में जानकारी की अनुपलब्धता कई संभावित उपयोगकर्ताओं की किसी विशेष बैंक के "फैक्टरिंग विभाग पर विनियम" प्राप्त करने की इच्छा में व्यक्त की जाती है, जिसमें माना जाता है कि सब कुछ वर्णित है। हालाँकि, यह ज्ञात नहीं है कि क्या ऐसा कोई दस्तावेज़ प्रकृति में मौजूद है, या क्या प्रत्येक ग्राहक के लिए व्यक्तिगत रूप से प्रतिशत अनुमान के अनुसार निर्धारित किया जाता है।

विभिन्न कारकों के प्रभाव के परिणामस्वरूप, तथाकथित प्रभावी दर प्राप्त होती है, जो फैक्टरिंग का उपयोग करने के लिए पारिश्रमिक का वास्तविक प्रतिशत व्यक्त करती है। वास्तविक जीवन में, प्रतिगामी समझौते के मामले में, जब जिम्मेदारी ग्राहक पर आती है, तो यह व्यावसायिक ऋण पर बैंक की ब्याज दर (अंतर 7% तक) से थोड़ा अधिक है। जोखिमों में वृद्धि से सेवा की कीमत में वृद्धि होती है।

फैक्टरिंग पर काम करने वाले कुछ बैंक इस सेवा को दूसरों के बीच में रखते हैं, जिनमें फैक्टरिंग कंपनियों द्वारा प्रदान की जाने वाली सेवाएँ भी शामिल हैं जो उनके नेतृत्व वाले वित्तीय समूहों का हिस्सा हैं। उनमें से:

• वीटीबी फैक्टरिंग - वीटीबी समूह में (विस्तृत लेख);
• आरबी-फैक्टरिंग - रोसबैंक समूह में;
• जीपीबी फैक्टरिंग गज़प्रॉमबैंक समूह का हिस्सा है।

अन्य बैंक अपने मौजूदा ऋण कार्यक्रमों के हिस्से के रूप में सीधे फैक्टरिंग प्रदान करते हैं।

सामान्य नियम यह है कि किसी बैंक के लिए फैक्टरिंग की दक्षता सामान्य लेखांकन नीतियों के ढांचे के भीतर अपनाई गई दक्षता से कम नहीं होनी चाहिए। अन्यथा, मौजूदा परिसंपत्तियों को इसकी ओर मोड़ने का कोई मतलब नहीं है।

फैक्टरिंग का लेखांकन और कर लेखांकन

फैक्टरिंग लेनदेन बैलेंस शीट में प्रविष्टियों द्वारा लेखांकन में परिलक्षित होते हैं।

आपूर्तिकर्ता से पोस्टिंग:

पत्र-व्यवहार		ऑपरेशन का वर्णन
डीटी	सीटी
62	90-1	बिक्री राजस्व का प्रतिबिंब (पूर्ण राशि)
90-3	68	राजस्व पर वैट का आवंटन
76-5	91-1	कारक को सौंपे गए अधिकारों की राशि के लिए आय ("अन्य आय")
91-2	62	किसी कारक के मौद्रिक दावे का निपटान
51	76-5	कारक से वास्तविक नकद प्राप्तियाँ
91-2	76-5	किसी कारक के कारण पारिश्रमिक के लिए लेखांकन
19	76-5	कारक पारिश्रमिक पर वैट के लिए लेखांकन
68	19	कटौती के लिए कारक पारिश्रमिक पर वैट की स्वीकृति
51	76-5	खाते में कारक का पारिश्रमिक घटाकर ऋण की शेष राशि की प्राप्ति

कारक पोस्टिंग:

पत्र-व्यवहार		ऑपरेशन का वर्णन
डीटी	सीटी
58	76-5	वित्तीय निवेश को फैक्टरिंग समझौते की राशि घटाकर पारिश्रमिक के हिसाब से स्वीकार किया जाता है
76-5	51	किसी लेनदार को ऋण का पुनर्भुगतान
51	76-7	माल की पूरी राशि के लिए देनदार से धन प्राप्त करना
76-7	91-1	निवेश के निपटान से आय का लेखांकन
91-2	58	निवेश मूल्य का बट्टे खाते में डालना
91-2	68-4	देनदार से प्राप्त राशि और प्रारंभिक ऋण के बीच अंतर पर वैट की गणना

फैक्टरिंग परिचालन के कर लेखांकन में कई विशेषताएं हैं। अन्य समान स्थितियों की तरह, दो दिशाएँ हैं - लाभ और वैट। कारक का कर आधार पारिश्रमिक की राशि (प्राप्य और नकद दावों के बीच का अंतर) है। आयकर की गणना का सूत्र रूसी संघ के कर संहिता के अध्याय 25 की सामान्य आवश्यकताओं को पूरा करता है और क्षेत्र पर निर्भर करता है (गणना की सुविधा के लिए, आप कर का उपयोग कर सकते हैं ऑनलाइन कैलकुलेटर).

वैट कर आधार निर्धारित करते समय कभी-कभी विसंगतियां उत्पन्न होती हैं। वे इस तथ्य के कारण हैं कि पहले फैक्टरिंग सेवाओं के संचालक ज्यादातर बैंक थे, और उनके वित्तीय परिणाम मूल्य वर्धित कर के अधीन नहीं थे।

हालाँकि, फैक्टरिंग वैट से मुक्त परिचालनों में से नहीं है और 15 जून 2004 के पत्र संख्या 03-2-06/1/1371/22 में सूचीबद्ध है। इस प्रकार, कारक इस कर को सामान्य आधार पर बजट में स्थानांतरित करने के लिए बाध्य है।

समस्या उस विक्रेता के वित्तीय परिणाम की गणना करते समय भी उत्पन्न होती है जो कारक के दावे का अधिकार छोड़ देता है। चूंकि अक्सर कारक से प्राप्त वित्तपोषण की राशि और उत्पाद (सेवा) की प्रारंभिक कीमत के बीच का अंतर नकारात्मक होता है, फैक्टरिंग नकदी प्रवाह विवरण में औपचारिक नुकसान दिखाता है।

रूसी संघ के टैक्स कोड का अनुच्छेद 269 ऋण दायित्वों पर स्वीकार्य व्यय के रूप में मान्यता प्राप्त ब्याज लागत की अधिकतम राशि स्थापित करता है: यह रूसी संघ के सेंट्रल बैंक की डेढ़ पुनर्वित्त दर के बराबर है। मौद्रिक आवश्यकता की राशि पर छूट के साथ एक विशिष्ट फैक्टरिंग ऑपरेशन के लिए कर आधार की गणना का एक उदाहरण:

एंटरप्राइज ए ने कंपनी बी का कर्ज 5 दिनों की मोहलत के साथ फैक्टरिंग कंपनी सी को 4.5 मिलियन रूबल की राशि में सौंपा। 8% की छूट के साथ. इसका मतलब यह है कि उद्यम ए को छूट की राशि में हानि होती है:

ऋण दायित्व की पूर्ति सुनिश्चित करने के लिए किए जाने वाले खर्चों को निम्नलिखित की राशि में उचित माना जाता है:

(13 - सेंट्रल बैंक ब्याज दर)

360,000 - 96,164.38 = 263,835.62 रूबल की राशि में कर और लेखा लेखांकन के बीच परिणामी अंतर। Dt99 - Kt68 पोस्ट करके लेनदार के नुकसान के रूप में लिखा जाता है।

फैक्टरिंग के फायदे और नुकसान

कार्यशील पूंजी की कमी की भरपाई के तरीके के रूप में फैक्टरिंग में बैंक ऋण के साथ कई समानताएं हैं, हालांकि महत्वपूर्ण अंतर भी हैं। प्रत्येक वित्तीय सेवा के अपने फायदे और नुकसान हैं।

व्यापार संचालन के वित्तपोषण (नकदी अंतर को खत्म करने) के लिए फैक्टरिंग का उपयोग करना समझ में आता है, और बैंक क्रेडिट - निवेश और नवाचार के लिए, यानी अचल संपत्तियों में निवेश के लिए। कारक, अपने मुख्य कार्य के अलावा, प्राप्य खातों को नियंत्रित करता है और भुगतान न करने के जोखिम का एक महत्वपूर्ण हिस्सा मानता है।

ऋण के विपरीत फैक्टरिंग के लिए संपार्श्विक की आवश्यकता नहीं होती है। रूसी संघ के कानून की विशिष्टताएं कई कर लाभ प्रदान करती हैं (कर योग्य लाभ का आधार फैक्टरिंग पारिश्रमिक की राशि से कम हो जाता है, और जब वैट की गणना की जाती है, तो माल को शिप किया गया लेकिन अवैतनिक माना जाता है)।

आपूर्तिकर्ता के लिए फैक्टरिंग संबंधों के अन्य लाभों में निम्नलिखित शर्तें शामिल हैं:

• वित्तपोषण की असीमित राशि;
• वित्तपोषण की "लोच", यानी, बिक्री में वृद्धि या गिरावट के साथ इसका संबंध;
• वास्तविक वस्तु उधार की अवधि के साथ सेवाओं के लिए भुगतान का अनुपालन;
• त्वरित निष्पादन और डिलीवरी के लिए भुगतान - कुछ मामलों में, आवेदन बैंक को ऑनलाइन जमा किया जा सकता है।

क्रेता लाभ:

• कमोडिटी उधार के लिए अतिरिक्त अवसर, भले ही आपूर्तिकर्ता द्वारा इसकी पेशकश न की गई हो;
• स्थगन बढ़ाने की संभावना;
• पूर्व भुगतान के अनुरूप तरजीही कीमतें और छूट;

हालाँकि, वस्तुनिष्ठ रूप से फ़ैक्टरिंग के नुकसान हैं:

1. कीमत। प्रभावी फैक्टरिंग दर बैंक की वार्षिक ब्याज दर से काफी अधिक है।
2. अपूर्ण निधि राशि. एक नियम के रूप में, डिलीवरी के भुगतान किए गए हिस्से का हिस्सा 90% (आमतौर पर कम) से अधिक नहीं होता है।
3. प्रति विक्रेता खरीदारों की संख्या सीमित करना।

एक और नुकसान सेवा की चयनात्मक उपलब्धता है। सभी व्यवसाय फैक्टरिंग का उपयोग नहीं कर सकते। विशेष रूप से, फर्मों के इस कारक से सहमत होने की संभावना नहीं है:

• कई छोटे देनदारों के साथ काम करना;
• निर्माण या उपठेकेदारी से संबंधित अन्य गतिविधियों में लगे हुए;
• बाद की सेवा के साथ उत्पाद बेचना;
• अग्रिम भुगतान के लिए चालान जारी करना।

इसके अलावा, फैक्टरिंग सेवा, बैंक ऋण के विपरीत, व्यक्तियों के लिए उपलब्ध नहीं है।

एक महत्वपूर्ण सीमित शर्त व्यवस्थित दृष्टिकोण है। एकमुश्त फैक्टरिंग लेनदेन अत्यंत दुर्लभ हैं - वित्तीय कंपनियां नियमित आधार पर काम करना पसंद करती हैं। रूस में फैक्टरिंग तंत्र का अपर्याप्त उपयोग, विशेष रूप से ऑनलाइन स्टोर के लिए, इस सेवा की संभावनाओं के बारे में प्रबंधकों और फाइनेंसरों की कम जागरूकता के कारण है। उनके बारे में सूचित रहने के लिए, आर्थिक समाचारों को अधिक बार देखने की अनुशंसा की जाती है।

आजकल तीसरे पक्ष के वित्तपोषण के बिना एक सफल व्यवसाय चलाने की कल्पना करना असंभव है, जो अक्सर उधार देने (ऑनलाइन आवेदन जमा करने) और, कम अक्सर, फैक्टरिंग के रूप में आता है। फैक्टरिंग का मुख्य कार्य यह है कि, उधार देने के विपरीत, इस सेवा में वर्तमान व्यवसाय का वित्तपोषण शामिल है, न कि समग्र रूप से निवेश गतिविधि। आधिकारिक तौर पर, फैक्टरिंग को आमतौर पर वित्तीय सेवाओं के एक निश्चित समूह के रूप में समझा जाता है, जिसका मुख्य उद्देश्य किसी विशेष कंपनी को मौजूदा प्राप्तियों का हस्तांतरण या असाइनमेंट है।

इस मामले में, प्राप्य खाते एक विशिष्ट संगठन से दूसरे संगठन के ऋण हैं। इसलिए, सरल शब्दों में, फैक्टरिंग पहले से प्राप्त वस्तुओं या निष्पादित सेवाओं के बदले एक अद्वितीय प्रकार का ऋण है। यानी अगर कोई कंपनी अपना सामान स्थगित आधार पर बेचती है, तो उसे समय सीमा समाप्त होने तक इंतजार नहीं करना पड़ता है।

साथ ही, इस संगठन के पास किसी फैक्टरिंग एजेंसी - एक मध्यस्थ (अक्सर क्रेडिट संस्थान यह भूमिका निभाते हैं) से माल प्राप्त करने के तुरंत बाद अपने धन प्राप्त करने का अवसर होता है, न कि स्वयं खरीदार से। इसके अलावा, सभी मौजूदा ऋण विक्रेता की प्रत्यक्ष भागीदारी के बिना एक कारक (एक बैंक या एक अलग कंपनी) द्वारा एकत्र किए जाते हैं। इसलिए फैक्टरिंग कंपनी खरीदार के बजाय माल के लिए सारा पैसा देने की जिम्मेदारी लेती है, और व्यवसायी को उसके निपटान में वास्तविक पैसा प्राप्त होगा।

जो कुछ कहा गया है उसके आधार पर, यह निष्कर्ष निकालना आसान है कि फैक्टरिंग विक्रेताओं को अपने उत्पादों या सेवाओं के लिए भुगतान प्राप्त करने का एक उत्कृष्ट अवसर प्रदान करता है, इससे पहले कि वे सीधे अंतिम खरीदार को बेचे जाएं।

फैक्टरिंग पार्टियां हैं:

1. आपूर्तिकर्ता, जो कारक का ग्राहक है, अर्थात ऋणदाता है।

2. क्रेता अर्थात् ऋणी।

3. फैक्टरिंग कंपनी स्वयं एक मध्यस्थ होती है, जिसे आमतौर पर फैक्टर कहा जाता है। यह कंपनी विक्रेता को वास्तविक धन प्रदान करते हुए, किसी विशिष्ट संगठन या खरीदार की प्राप्तियों को अपने अधिकार में ले लेती है।

सरल शब्दों में, फैक्टरिंग लेन-देन में शामिल पक्षों को अपने हित में बने रहने में मदद करती हैसबसे कम संभावित जोखिम के साथ. अर्थात्, आपूर्तिकर्ता तुरंत अपना धन प्राप्त करता है, खरीदार बिना किसी समस्या के सामान बेचता है, और कारक को लेनदेन से एक निश्चित कमीशन प्राप्त होता है। इसके अलावा, उधार देने के विपरीत, फैक्टरिंग के साथ संपार्श्विक या गारंटर प्रदान करना बिल्कुल भी आवश्यक नहीं है। इसके अलावा, फैक्टरिंग की शर्तें काफी लचीली हैं, और अंतिम ब्याज दरें अन्य प्रकार के उधारों की तुलना में काफी कम हैं।

फैक्टरिंग के आधुनिक प्रकार

आधुनिक बाज़ार के विकसित होने के साथ-साथ फैक्टरिंग में लगातार सुधार किया जा रहा है। आधुनिक रुझानों को अपनाते हुए, फैक्टरिंग ने अधिक से अधिक किस्मों और प्रकारों का अधिग्रहण कर लिया है जो अपने संभावित ग्राहकों को बड़ी संख्या में नवीन समाधान प्रदान कर सकते हैं।

इसलिए, आधुनिक फैक्टरिंग सेवाएँ निम्नलिखित प्रकार के संबंध प्रदान करती हैं:

1. फैक्टरिंग का क्लासिक प्रकार सहारा के साथ है। आस्थगित भुगतान के साथ सामान बेचते समय उपयोग किया जाता है। अक्सर, फ़ैक्टर अपने ग्राहक से प्राप्तियों का 90% से अधिक नहीं खरीदता है। और जैसे ही अवधि समाप्त होती है, सहारा उत्पन्न होता है और कारक को उद्यम (ग्राहक) से पहले जारी किए गए वित्तपोषण की मांग करने का अधिकार प्राप्त होता है। एक फैक्टरिंग कंपनी के लिए जोखिम लगभग शून्य हो जाता है। नियमित ग्राहकों के साथ साझेदारी करते समय यह विशेष रूप से सुविधाजनक होता है।

2. एक अन्य प्रकार की फैक्टरिंग बिना किसी सहारे के होती है। सरल शब्दों में, यदि कारक समय पर अपने सभी बिलों का भुगतान नहीं करता है, तो उसे ऋणदाता या खरीदार से स्वतंत्र रूप से ऋण की मांग करनी होगी। यह सेवा उच्च स्तर के संभावित जोखिमों के अधीन है, इसलिए यह सहारा के अधिकार की तुलना में काफी अधिक महंगी है। नए ग्राहकों - लेनदारों के साथ काम करते समय इस प्रकार की फैक्टरिंग का उपयोग विशेष रूप से महत्वपूर्ण है।

3. फैक्टरिंग का आंतरिक प्रकार एक राज्य में एक क्षेत्र में लेनदेन के सभी पक्षों की उपस्थिति को मानता है।

4. अंतर्राष्ट्रीय, अर्थात् फैक्टरिंग का उद्भव। यह मानता है कि लेन-देन की पार्टियाँ विभिन्न देशों की पूरी तरह से अलग संस्थाएँ हो सकती हैं। इस मामले में, लेन-देन में दो कारक भाग लेते हैं, जिनमें से एक आपूर्तिकर्ता का प्रतिनिधित्व करता है, और दूसरा खरीदार का।

5. फैक्टरिंग का एक खुला प्रकार भी होता है। यह माना जाता है कि लेनदार-खरीदार को पता है कि समझौते में एक कारक शामिल है जो उसके खाते पर भुगतान करता है। इस मामले में, देनदार को कारक की कंपनी को भुगतान के पुनर्निर्देशन के बारे में सूचित किया जाता है, जिसे चालान पर नोट किया जाता है।

6. फैक्टरिंग के बंद प्रकार की विशेषता इस तथ्य से होती है कि लेन-देन में फैक्टर की भागीदारी के बारे में देनदार को सूचित नहीं किया जाना चाहिए।

7. एक विपरीत प्रकार की फैक्टरिंग भी प्रदान की जाती है। यह लेनदार, यानी खरीदार के लिए विशेष महत्व रखता है, क्योंकि इससे क्रेडिट ऋण या पहले से प्राप्त माल के भुगतान को महत्वपूर्ण रूप से स्थगित करना संभव हो जाता है। इस मामले में, समझौते का दूसरा पक्ष बिल्कुल कुछ भी नहीं खोता है।

8. एक अन्य प्रकार की फैक्टरिंग है, जो कार्यों या सेवाओं के लिए होती है। सरल शब्दों में, इस प्रकार की फैक्टरिंग के बीच महत्वपूर्ण अंतर यह है कि फैक्टर को अन्य प्रकार की फैक्टरिंग की तुलना में समझौते में बहुत बाद में शामिल किया जाता है। यह प्रकार विशेष रूप से तब प्रासंगिक होता है, जब कुछ अप्रत्याशित अप्रत्याशित परिस्थितियों के कारण, कंपनी को तत्काल तीसरे पक्ष के वित्तपोषण की आवश्यकता होने लगती है।

संगठन पर निर्भर करता है, लेकिन ऐसा लगता है कि हाँ, वे फैक्टरिंग का उपयोग कर सकते हैं! किसी भी मामले में, ऐसे मामले मुझे ज्ञात हैं!

#13

मुझे बताएं, क्या सरकारी संगठन निविदाओं में भाग लेने के लिए फैक्टरिंग का उपयोग कर सकते हैं?

#12

उपयोगी लेख के लिए धन्यवाद. फैक्टरिंग की अवधारणा को सरल शब्दों में पूरी तरह से समझाया गया है। मैं प्राप्य खातों के बारे में और अधिक जानना चाहूंगा...

#11

फैक्टरिंग की अवधारणा को सरल शब्दों में समझाने के लिए धन्यवाद। अब मैं अंततः समझ गया कि यह क्या है, और जिन लोगों ने टिप्पणियों में सदस्यता समाप्त की, उन्होंने विसंगतियों की पुष्टि की... धन्यवाद।

#10

खैर, यह पहले से ही फ़ोबिया की श्रेणी में है - आपके पास वित्तीय संस्थानों के प्रति किसी प्रकार की असहिष्णुता है। सब कुछ सामान्य है, और फैक्टरिंग एक उपयोगी उपाय है और ऋण कभी-कभी स्वर्ग से मन्ना की तरह होता है। आपको ऐसी चीजों के प्रति सरल दृष्टिकोण अपनाने की जरूरत है, व्लादिस्लाव।

#9

सिर्फ लोगों से पैसा कमाने के लिए। मैं ये सभी डिब्बे बर्दाश्त नहीं कर सकता! मुझे तब भी बुरा लगता है जब जरूरत पड़ने पर मुझे बैंक में जाना पड़ता है, वहां सांस लेना मुश्किल हो जाता है...

#8

कौन जानता है, फैक्टरिंग के विभिन्न कार्यक्रम हैं, यह अलग है और आपको यह देखने की ज़रूरत है कि आपको किस विकल्प के साथ सहयोग की पेशकश की जाती है। यदि आप सावधान नहीं हैं, तो ऐसा हो सकता है कि आपकी जेब से बहुत सारा पैसा निकल जाए।

#7

बेशक, देनदार भुगतान करता है, तो आप कैसे भुगतान करेंगे? आपकी पार्टी तीसरी है यानी आप दोषी नहीं हैं. कर्ज़दार सब चुकाएगा!!

#6

और फैक्टरिंग के साथ, ऋण राशि का यह हिस्सा बैंक को कौन चुकाता है? कर्ज़दार या मैं?

#5

तुम क्या नहीं समझती, मरीना? सीधे शब्दों में कहें तो फैक्टरिंग तब होती है जब कोई फैक्टरिंग कंपनी आपको खरीदार बनने के लिए पैसे देती है। फिर वह खुद खरीदार से रिफंड के मामले में डील करती है। हमें क्या मिलता है? लेकिन बात यह है - आपके पास तुरंत पैसा है, और फैक्टरिंग कंपनी (वैसे, यह कोई भी बैंक हो सकता है) की जेब में आपके देनदार द्वारा बकाया राशि का एक हिस्सा है। इसे यथासंभव सरलता से समझाया। यदि आप अभी तक नहीं समझ पाए हैं कि हम किस बारे में बात कर रहे हैं, तो आपको यह सोचना चाहिए कि क्या आपको इसकी आवश्यकता है...

#4

लेकिन मुझे अभी भी समझ नहीं आया कि फैक्टरिंग क्या है। सामान्य तौर पर, यह समझ में आता है, लेकिन किसी तरह पूरी तरह से नहीं। मेरी राय में सरल शब्द ऐसी बातों को समझा नहीं सकते...

#3

शैक्षिक सामग्री के लिए धन्यवाद! आपका धन्यवाद, आख़िरकार मुझे फैक्टरिंग की अवधारणा समझ में आ गई! फिर से धन्यवाद!))

#2

ऋणदाता और बैंक कर्मचारी जानबूझकर सभी प्रकार की जटिल अवधारणाएँ और शर्तें लेकर आए। उदाहरण के लिए, फैक्टरिंग को लें, यह किस प्रकार की फैक्टरिंग है, यह कहाँ से आती है? कहाँ? किस लिए? इतना ही नहीं, कई प्रजातियाँ भी हैं... ओह-ओह-ओह दोस्तों...

#1

फैक्टरिंग के विषय पर आपके विस्तृत उत्तर के लिए बहुत-बहुत धन्यवाद। वित्तीय गतिविधियों से जुड़े किसी व्यक्ति के लिए भी ऐसी अवधारणाओं को सरल शब्दों में समझाना मुश्किल है। आप सफल हुए, जिसके लिए मैं बहुत आभारी हूँ! आपका सब कुछ बढ़िया हो!

छोटे और मध्यम आकार के व्यवसायों के लिए बड़ी संख्या में क्रेडिट उत्पादों में फैक्टरिंग एक विशेष स्थान रखती है। यह सेवा सामान बेचने वालों को भुगतान न करने से बचाने की अनुमति देती है, और खरीदारों को उनके खातों में अपर्याप्त धनराशि होने पर भी निर्बाध आपूर्ति की गारंटी देने की अनुमति देती है। फैक्टरिंग सेवाओं के पक्ष और विपक्ष दोनों हैं; हम उन पर नीचे अधिक विस्तार से विचार करेंगे।

फैक्टरिंग - सरल शब्दों में यह क्या है?

फैक्टरिंग सेवाओं में लेनदेन के लिए पार्टियों के वित्तपोषण और मूल्यांकन के लिए सेवाओं की एक पूरी श्रृंखला शामिल है, साथ ही डिलीवरी और भुगतान की निगरानी के लिए हमारी अपनी प्रणाली भी शामिल है।

फैक्टरिंग वित्तपोषण का सार

उन कंपनियों के लिए जो एक विक्रेता से नियमित आधार पर छोटी मात्रा में थोक खरीदारी करती हैं, पारंपरिक प्रकार के ऋण के साथ ऋण देना असुविधाजनक और लाभहीन है। आपको छोटी मात्रा में ऋण प्राप्त करने की अनुमति देता है, लेकिन उच्च ब्याज दरों के कारण कंपनी के खर्चों में काफी वृद्धि होती है।

इसलिए, आपूर्तिकर्ता कंपनियां किसी बैंक को आकर्षित करने में रुचि रखती हैं फैक्टरिंग कंपनी (कारक)आपूर्ति अनुबंधों के तहत भुगतान करने वाली पार्टी के रूप में। इस मामले में, खरीदार डिलीवरी की राशि के कारक का देनदार बन जाता है और उसे धनराशि वापस कर देता है।

विक्रेता को एक साथ कई लाभ प्राप्त होते हैं:

• नकदी अंतर को दूर करना;
• उत्पादन और बिक्री चक्रों के निर्बाध कार्यान्वयन की संभावना;
• भुगतान करने के लिए अतिरिक्त गारंटी;
• देनदार की शोधनक्षमता के बारे में जानकारी प्राप्त करना।

फैक्टरिंग दो प्रकार से की जा सकती है: सहारा के साथ या बिना सहारा के।

वापसीइसका अर्थ है किसी बैंक या फैक्टरिंग कंपनी के लिए विक्रेता को फैक्टरिंग भुगतान के दावे वापस करने का अवसर। दूसरे शब्दों में, यदि खरीदार समय पर डिलीवरी के लिए भुगतान नहीं करता है, तो विक्रेता कारक को ऋण वापस कर देता है। फैक्टरिंग फाइनेंसिंग पर ऋण बंद होने के बाद बैंक विक्रेता और खरीदार के बीच आपसी समझौते को नियंत्रित नहीं करता है।

यह उजागर करने लायक है बिना किसी सूचना के फ़ैक्टरिंग. इस मामले में, देनदार को स्वयं सूचित नहीं किया जाता है कि वितरण और निपटान अब कारक के माध्यम से होते हैं। फ़ैक्टर बैंक में विक्रेता के चालू खाते में धनराशि का हस्तांतरण किया जा सकता है।

अक्सर, विक्रेता फैक्टरिंग समझौते के लिए आवेदन करता है। कारक की मदद से, कंपनियां विलंबित भुगतान की शर्तों पर उसके साथ सहयोग विकसित करते हुए, खरीदार को भुगतान में देरी से होने वाले नुकसान की भरपाई करने की उम्मीद करती हैं। लेकिन कभी-कभी कोई खरीदार फैक्टरिंग सेवाओं के लिए आवेदन करता है। इस मामले में, माल की थोक मात्रा खरीदने की प्रक्रिया को वित्तपोषित किया जाता है, और फैक्टरिंग के प्रकार को ही कहा जाता है उलटना या खरीदना.

वीडियो - फैक्टरिंग क्या है:

बैंक फैक्टरिंग प्रणाली

यदि डिलीवरी समझौते में निहित विक्रेता और देनदार के बीच डिलीवरी की तारीख से 180 (कभी-कभी 240 दिनों तक) की अवधि के लिए भुगतान को स्थगित करने के लिए एक समझौता होता है, तो फैक्टरिंग वित्तपोषण किया जाता है।

इस मामले में, बैंक चालान के अनुसार सभी वस्तुओं की लागत का 90% तक विक्रेता को धनराशि का भुगतान करता है, और देनदार, बदले में, ऋण की पूरी राशि को बैंक के फैक्टरिंग खाते में स्थानांतरित कर देता है। .

बैंक, स्थानांतरण प्राप्त करने के बाद, चालान पर डेटा संसाधित करने के लिए सेवा शुल्क लेता है, और ऋण निधि का उपयोग करने के दिनों की वास्तविक संख्या के लिए वित्तपोषण की राशि पर ब्याज लेता है। इसके बाद, मूल वित्तपोषण ऋण को आय से चुकाया जाता है, और शेष धनराशि (यदि कोई हो) विक्रेता को हस्तांतरित कर दी जाती है।

बैंक फैक्टरिंग लेनदेन का वित्तपोषण करता है कई चरण:

• आंतरिक बैंक नियामक दस्तावेज़ीकरण के अनुसार खरीदारों और विक्रेताओं की सॉल्वेंसी का आकलन;
• फैक्टरिंग सेवाओं, साथ ही संबंधित दस्तावेज़ीकरण (बैंक खाता समझौते, गारंटी, आदि) पर एक समझौते पर हस्ताक्षर करना;
• विक्रेता के नाम पर बैंक में खोले गए एक विशेष खाते में धनराशि स्थानांतरित करने की आवश्यकता के बारे में खरीदारों (देनदारों) को सूचनाएं भेजना;
• माल के भेजे गए शिपमेंट के लिए विक्रेता से डिलीवरी नोट और चालान प्राप्त करना, आपूर्ति समझौते का आकलन करना और चालान की शर्तों के अनुपालन का मूल्यांकन करना, डेटाबेस में आपूर्ति दर्ज करना;
• विक्रेता के खाते में वित्तपोषण राशि का स्थानांतरण, दावों और भुगतान की मात्रा का इंट्रा-बैंक लेखांकन;
• अतिदेय डिलीवरी की ट्रैकिंग (अर्थात्, जिनके लिए स्थगित भुगतान पहले ही समाप्त हो चुका है और देनदार से भुगतान प्राप्त नहीं हुआ है), कभी-कभी इस मामले में ग्राहक इस डिलीवरी के बंद होने की पुष्टि लिखित रूप में कर सकता है, और कोई सहारा दावा नहीं किया जाएगा बनाया;
• देनदार से आने वाले भुगतान स्वीकार करना, उन्हें डिलीवरी के बीच पोस्ट करना, भुगतान किए गए ब्याज का हिसाब रखना और ग्राहक को अधिक भुगतान की गई धनराशि लौटाना।

फैक्टरिंग कंपनी

यह इतना महत्वपूर्ण नहीं है कि वित्तपोषण कौन प्रदान करता है - एक बैंक या एक फैक्टरिंग कंपनी। एक बैंक और एक कारक कंपनी के बीच मुख्य अंतर इसके परिचालन मानकों का है।

यदि कोई बैंक एक साथ खातों को बनाए रखने, ग्राहक और देनदार के खातों के बीच स्थानांतरण करने के लिए विभिन्न सेवाएं प्रदान कर सकता है, तो एक फैक्टरिंग कंपनी भुगतान बीमा, उनके समर्थन, ट्रैकिंग डिलीवरी (विदेश सहित) आदि के लिए सेवाओं की एक विस्तृत श्रृंखला प्रदान कर सकती है। .

फैक्टरिंग कंपनी, वित्तपोषण के समानांतर, प्राप्य के लिए पूर्ण समर्थन प्रदान करती है और देनदारों के साथ विवादों को सुलझाने में भाग लेती है।

लघु व्यवसाय उपयोग

कम पूंजीकरण और इक्विटी पूंजी की कमी के कारण एसएमई खंड धन की कमी के प्रति सबसे संवेदनशील क्षेत्रों में से एक है। यही कारण है कि बैंक ऋण देने के विकल्प और लेनदेन की विश्वसनीयता की अतिरिक्त गारंटी के रूप में फैक्टरिंग विशेष रूप से छोटे व्यवसायों में मांग में है।

बुनियादी फैक्टरिंग के फायदेइस व्यवसाय खंड के लिए:

• क्रेडिट फंड की उपलब्धता;
• अतिरिक्त भुगतान और कमीशन की अनुपस्थिति या न्यूनतम राशि;
• गति बढ़ाने का अवसर, जिससे अतिरिक्त लाभ प्राप्त हो;
• नए ग्राहकों के साथ संबंध स्थापित करने के जोखिमों को कम करना;
• आस्थगित भुगतान की अनुकूल और सुविधाजनक शर्तों पर ग्राहकों को आकर्षित करते हुए, बाजार में कार्यों की नीति को लचीले ढंग से बदलने की क्षमता।

फायदे और नुकसान

संकट के समय में भी, बैंक लगातार व्यवसाय के लिए ऋण उत्पादों की एक सूची विकसित कर रहे हैं, जिससे उद्यमियों को न्यूनतम लागत के साथ विकास के लिए उधार ली गई धनराशि का उपयोग करने की अनुमति मिल सके।

इनमें से कई पेशकशें बहुत महंगी हैं या छोटी कंपनियों की पहुंच से बाहर हैं।

फैक्टरिंग अधिकतम लाभ और न्यूनतम अधिक भुगतान के साथ ऋण निधि का उपयोग करने में मदद करती है।

हालाँकि, इस उत्पाद का अपना भी है कमियां:

• काफी ऊंची कीमत - लगभग 15-20% प्रति वर्ष;
• देनदारों के बारे में जानकारी प्रदान करने की आवश्यकता;
• बिक्री मात्रा द्वारा सीमित वित्तीय प्रवाह;
• फैक्टरिंग में, केवल आपूर्ति का उपयोग किया जाता है जिसके लिए भुगतान गैर-नकद रूप में किया जाता है।

सकारात्मक पहलुओंफैक्टरिंग बहुत अधिक है:

• कोई संपार्श्विक नहीं;
• प्राप्य पर नियंत्रण किसी तीसरे पक्ष को हस्तांतरित करने की क्षमता; बैंक और फैक्टरिंग कंपनियां सभी डिलीवरी को अपने खातों में दर्ज करती हैं, यहां तक ​​कि जिनके लिए वित्तपोषण प्रदान नहीं किया जाता है;
• बड़े कारक अपने प्रोग्राम के लिए एक विशेष उपयोगकर्ता इंटरफ़ेस बनाते हैं, जिससे ग्राहक प्राप्य खातों में किसी भी बदलाव को स्वतंत्र रूप से ट्रैक कर सकते हैं;
• फैक्टरिंग फाइनेंसिंग को क्रेडिट फंड नहीं माना जाता है और यह कंपनी की बैलेंस शीट के प्रमुख संकेतकों को प्रभावित नहीं करता है;
• बैंक आपूर्तिकर्ता की सॉल्वेंसी पर सख्त शर्तें नहीं लगाते हैं;
• बिना किसी सहारा के फैक्टरिंग समझौते का समापन करते समय, देनदार से भुगतान न करने का जोखिम फैक्टर द्वारा वहन किया जाता है, जबकि व्यवसाय को खाते में समय पर रसीद की गारंटी दी जाती है;
• नकदी अंतर को कम करने से आप अधिक प्रभावी ढंग से वित्तीय प्रवाह की योजना बना सकते हैं।

फैक्टरिंग, गणना उदाहरण

आइए एक सरल उदाहरण देखें:

विक्रेता ने 1 जनवरी को खरीदार को कुल 100,000 रूबल का सामान दिया। बैंक डिलीवरी राशि का 90% वित्त पोषण करता है। दर 15% प्रति वर्ष है, अतिरिक्त भुगतान प्रति आइटम 50 रूबल की राशि में चालान संसाधित करने के लिए एक कमीशन है। आस्थगित भुगतान - 180 दिन। देनदार ने 21 जनवरी को भुगतान किया।

चालान संसाधित करने के बाद, कंपनी को बैंक से प्राप्त होगा: 100,000*0.9=90,000 रूबल।

फैक्टरिंग फंड के उपयोग के लिए कमीशन होगा:

(100000*0.9*0.15)/365*20=739.73 रूबल

डिलीवरी के लिए कुल अधिक भुगतान: 739.73+50=789.73 रूबल।

देनदार द्वारा ऋण को बैंक में स्थानांतरित करने के बाद, कारक विक्रेता के खाते में वापस आ जाएगा:

100,000 - 90,000 - 739.73 - 50 = 9260.27 रूबल।

फैक्टरिंग दरें काफी ऊंची हैं. हालाँकि, आज ग्राहक से धन का उपयोग करने का अवसर, स्थगन अवधि के अंत में भुगतान की प्रतीक्षा किए बिना, कारक के धन के उपयोग की छोटी अवधि के लिए छोटे से अधिक भुगतान की भरपाई से कहीं अधिक होगा।

वीडियो - सरल शब्दों में फैक्टरिंग क्या है: